光伏全產業鏈介紹

光伏產業的上游、中游、下游涉及的產品如下圖所示。上游主要為多晶硅加工，中游為電池片、光伏組件的生產，下游為光伏組件的應用市場，即光伏電站建設。

上圖中部分圖片由“樂葉光伏”友情提供

圖1：光伏產業全產業鏈（晶硅為例）

上游—多晶硅、硅片動態

2016年上半年，國內多晶硅市場總產量為10萬噸，進口7萬噸，出口0.6萬噸，總供應量為16.4萬噸。國內自給率為61%。

一、多晶硅的相關情況

1、多晶硅產能和產量情況

2014年、2015年及2016年預測的多晶硅產能情況，如下圖所示。

圖2：世界多晶硅產能情況（單位：萬噸）

截止2016年上半年，國內多晶硅的年產能為20.6萬噸，預計年底將達到21.8萬噸；2017年預計總產能將達到26萬噸。

國內多晶硅產能居前幾位企業包括：江蘇中能、新疆特變、洛陽中硅、新疆大全、四川永祥、亞洲硅業、賽維LDK，如下圖所示。各家產能利用率高，前7家幾乎全部滿產。2016上半年，國內多晶硅的總產量為10萬噸，占世界總產量（19.4萬噸）的52%。

圖3：國內多晶硅產能分布情況（單位：噸）

2、多晶硅價格動態

多晶硅的生產成本持續下降。下表為國內某企業多晶硅生產成本從2013年至今的變化情況。

圖4：某企業多晶硅生產成本變化趨勢

雖然生產成本持續下降，但受供需關系的影響，2014年1月～2016年6月期間，國內多晶硅現貨價變化是先降后升，整體為下降趨勢，如下圖所示。

圖5：多晶硅價格變化趨勢

2016年上半年國內多晶硅現貨價格從1月初的歷史最低點10.54萬元/噸回升至6月底的14.67萬元/噸，均價12.87萬元/噸，同比下滑0.54%，環比上漲15.12%。

3、多晶硅下半年預測

預計國內市場2016年全年需求量32.1萬噸。下半年的總需求量約為15.7萬噸，國內的產量約為9.7萬噸（特變和中硅檢修影響），預計下半年凈進口量在6萬噸左右。

二、硅片的產能和產量情況

2015年全球硅片的產能為83.1GW，產量為60.3GW。其中，中國大陸的產能和產量分別為64.3GW和48GW，分別占世界的77%和80%。

圖6：2015上半年全球硅片的產能（內環）和產量（外環）分布情況

2016年上半年，我國硅片行業整體產能利用率在90%以上，產量達到30GW，比2015年上半年同比增長51%。前十家企業產能利用率在95%以上，產量占比72%，前五家占比達到54%。

中游——電池片、光伏組件

一、電池片相關情況

1、電池片情況產量

2016年上半年，我國50家電池片生產企業的平均產能利用率83.5%，全國電池片總產量約25GW，比2015年上半年（18.2GW）同比增長37.4%，如下圖所示。

圖7：2010～2016年上半年我國電池片產量變化

2016年上半年，高效電池技改或擴產速度加快，單晶及多晶電池片的產業化效率分別達到19.8%和18.3%，高效電池已可達到21%和19%。

2、高效電池技術

目前，最成熟的高效電池技術為PERC技術。PERC僅需在現有產線上增加兩道工藝，技改成本低（每條產線增加的成本不超過600萬美元），生產成本增加少（0.04美元/W），效率提升顯著。

目前，中國大陸阿特斯、晶科、天合、晶澳等企業，臺灣企業，韓國Hanwha都陸續增加PERC產能，2016年PERC總產能預計達13.3GW（增長75%）。

二、光伏組件產量情況

2016年上半年，統計的42家光伏組件企業平均產能利用率為88.6%，總產量約為27GW，與2015年上半年相比（19.6GW），同比增長37.8%。下圖為2008～2016年上半年我國光伏組件產量情況。

圖8：2008～2016年上半年我國光伏組件產量

下游—光伏電站市場動態

一、全球光伏電站總安裝規模預測

對于2016年全球的總裝機容量，不同機構的預測在59～68GW之間，如下表所示。

表1：多家機構對于2016年全年的裝機容量預測

二、國內光伏電站總裝機量

1、上半年裝機情況

2016年1-5月新增裝機11.19GW，累計裝機54.37GW。其中，地面電站裝機量為46.79GW，分布式裝機量為7.58GW。1～5月份，光伏項目發電量234億kWh，占總發電量比例為1.03%。

圖9：2008～2016年5月我國光伏裝機量情況

2016年6月，由于搶裝因素，當月新增裝機預計超過11GW；上半年累計新增裝機超過20GW，累計發電量為293億kWh，占總發電量比例為1.06%。

2、全年裝機量預測

光伏新增裝機超過20GW，下半年市場預計為7～8GW，預計全年光伏新增并網量有望達到25-30GW甚或更多，仍將保持全球第一。

光伏產品出口情況

一、2011～2016年上半年光伏產品出口情況

圖10：2011～2016年上半年我國光伏產品出口情況（單位：億美元）

表2：2016年上半年各月出口情況的統計（單位：億美元、GW）

圖11：2016年1～5月份我國光伏產品出口國家情況（單位：萬美元）

從上圖可以看出，日本、美國、印度仍然是三個主要出口國家。